AI基金中海沪港深多策略混合（005646）披露2025年年报，2025年基金利润1098.43万元，加权平均基金份额本期利润0.1718元。报告期内，基金净值增长率为21.68%，截至2025年末，基金规模为6125.33万元。

该基金属于灵活配置型基金。截至4月8日，单位净值为0.997元。基金经理是姚炜和何文逸。

基金管理人在年报中表示，展望 2026 年，我们对港股市场整体保持乐观。主要基于以下几点：一是横向比较来看，当前恒指估值仍具优势；二是从分子端看，国内部分经济数据虽仍有压力，PPI 收缩持续，但产业结构转型将成为未来经济增长的重要动力，“十五五”规划的落地指明了经济发展方向；三是从分母端看，美元指数预计继续走弱，美联储降息周期仍在延续，港股流动性环境有望保持改善。 2026 年，本产品将继续坚持红利低波配置思路，该策略波动相对较小，同时能享受高股息带来的回报。

(相关资料图)

截至4月8日，中海沪港深多策略混合近三个月复权单位净值增长率为0.01%，位于同类可比基金670/1287；近半年复权单位净值增长率为2.73%，位于同类可比基金626/1286；近一年复权单位净值增长率为26.21%，位于同类可比基金798/1286；近三年复权单位净值增长率为16.03%，位于同类可比基金585/1286。

通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.4677，位于同类可比基金663/1274。

截至4月8日，基金近三年最大回撤为34.5%，同类可比基金排名786/1264。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为30.61%。

据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为88.58%，同类平均为72.57%。2023年上半年末基金达到91.97%的最高仓位，2022年末最低，为72.22%。

截至2025年末，基金规模为6125.33万元。

截至2025年12月31日，基金持有人共计2358户，合计持有6195.01万份。其中管理人员工持有13.7万份，占比0.22%，机构持有份额占比16.02%，个人投资者占比83.98%。

截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约98.84%，持续低于同类均值。

截至2025年末，基金十大重仓股分别是新华保险、中国神华、招商局港口、中远海控、中信股份、重庆农村商业银行、电讯盈科、汇丰控股、中国银河、工商银行。

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